仟邦资都：存款保险制度或利好P2P行业

本篇文章1450字，读完约4分钟

上海2015-04-20(中国商业电信)-存款保险制度可能惠及p2p行业。一方面，这种加速打破了p2p僵化的救赎理念。另一方面，年化收入约为12%的p2p将吸引更多投资者的注意力。

钱邦资本相关负责人表示，存款保险制度的引入将有利于p2p行业。一方面，该系统释放了银行可能倒闭的信号，让投资者明白没有真正的零风险投资，这一举措从侧面加速了p2p刚性赎回的打破。另一方面，大量存款将从银行流出，年化收益约12%的平台将吸引更多投资者的关注，财务管理结构将更加多元化。

没有零风险投资

银行也有风险，它们也有坏账和流动性风险。中国银行首席经济学家曹远征曾表示，银行不良贷款正在上升，2015年仍将上升。一些地区和领域的不良贷款不能排除达到3%。但是，当银行遭遇央行上调存款利率或年中存贷比指标考核时，为了防止大量资金流失，银行会通过各种措施延迟产品的赎回，流动性风险不可避免。

同样，银行系统的p2p平台也不像大家想象的那样安全。事实上，在合作中，银行所能做的就是通过尽职调查和线下调查将风险降到最低，筛选出高风险项目，但这并不意味着银行会掩盖本金和利息。

安全与否取决于风险控制，而抵押贷款的借贷风险最小。上海住宅作为贷款抵押时，一旦抵押房产违约，投资者可以直接获得优先受偿权，这在一定程度上增加了借款人的违约成本，也是保证投资者本金和利息安全的最有效途径。

高回报是不可持续的

根据网上贷款主页的数据，2015年2月p2p综合收益率为15.46%，同比下降6.17%。同年3月，p2p总交易额达到492.6亿元，是去年同期的3.51倍。整个行业的收益出现下降，但投资者并没有减少，而是增加了。

这不仅反映了投资者不再盲目追求高收益的观念转变，也反映了高收益平台的不可持续性。对于投资者来说，他们更倾向于选择资产质量高、坏账率低的借款项目。对于平台来说，为了获得健康的利润，他们必须面对必须降低利率的现实。因为过高的回报会增加借款人的违约风险，这对平台和投资者都不利。从长期来看，8%~12%的年化收入是一个合理的范围。

仔细选择产品，看3点

当大量存款从银行流出，并以更高的回报投资于p2p时，正确选择p2p金融产品就显得尤为重要。作为投资者，你可以关注以下三个方面。

1.看看站台

首先，这取决于所选平台的综合实力、规模和运营团队。然而，与这些硬性指标相比，平台的运营理念和模式更为重要。它决定了平台的业务内容和保障模式，是平台稳定的关键。

2.看看抵押贷款

取决于抵押品是什么，房地产抵押贷款的风险通常是最小的。但不是所有的财产都同样安全。虽然厂房和办公楼属于同一物业，但它们的价值高，买家少，流动性低。相比之下，上海住宅市场的价值更稳定，实现更快。此外，它还取决于抵押贷款利率，即债务和抵押品价值的百分比。查看抵押贷款利率主要是为了防止抵押贷款不足以抵消债务。如果资金不足，投资风险就会增加。

3.看看资金的流向

对投资者来说，资金的流动意味着我把资金借给谁？它在哪里使用？。在许多情况下，资金池的风险来自资本流动的不透明性。最安全和最透明的方式是投资者和借款者进行直接的一对一通信。借款人和贷款人确定债权债务关系后，投资人的贷款资金直接转入借款人的银行账户；债权到期后，借款人的还款资金将相应地直接划入投资人的银行账户。

总之，存款保险制度推出后，过去被认为绝对安全的银行理财产品也将成为具有自身风险的投资产品，投资者将重新认识风险与回报的关系。投资者观念的转变将促进合规平台的良性发展。